Co přitahovalo obchodníci trhů s komoditními deriváty?

Obchodované na burze trhy s deriváty jsou virtuální platformu, na které se obchodují zvláštní smlouvy - futures a opce. Tyto nástroje jsou také nazývány deriváty nebo deriváty, protože pocházejí z určitého aktiva.

Například, na akciovém trhu se obchodují akcie určité společnosti, a na futures - futures a opce na tyto akcie. Deriváty mají určitou dobu výkonu. A to je důvod, proč jsou trhy, na kterých jsou obchodovány, se nazývají naléhavé. Pokud jde o obchodování s futures trzích po dlouhou dobu před klasiky, protože deriváty mají významné výhody oproti zásob.

Účinek „pákového efektu“

Deriváty - kontrakty s odloženou platbou. Dnes koupit futures, nemusíte platit plnou cenu. Při otevření pozice na trhu v úvahu pouze jeden blok obchodníka určité množství - pozáruční technickou podporu. Jeho velikost závisí na nástroji a aktuální situaci na trhu, ale obvykle udržuje v 5-20% z hodnoty zakázky. Ukazuje se, že obchodník může zpracovat množství je několikanásobně vyšší než vlastních prostředků. To je pro obchod s „rameno“. Například deriváty trhu Moskevské burze umožňuje obchodovat s deriváty na blue chips s „rameni“ 1: 7. Futures na index RTS bylo obchodování s maximálním „rameno“ 1:10 a smluv o měnových párů - 01:14.

Tento úvěr existuje na akciovém trhu, ale uvědomil si, na úkor vypůjčených prostředků. Proto je broker stanoví své vlastní podmínky. To znamená, že velikost „ramen“, zpravidla nepřesahuje 1: 2, a pro poskytování těchto úvěrů bude účtován. Přední trh umožňuje obchodníkům používat více „pákového efektu“ zdarma.

Široká škála nástrojů

Další plus globální trh s deriváty - široká škála dostupných nástrojů k obchodování. Jako podkladové aktivum futures a opcí mohou působit jako cenné papíry, měnových párů, akciových indexů, úrokových sazeb, volatility ukazatelů (míra změny cen aktiv), zboží - kovy, energie, zemědělské produkty. A obchod s nimi neznamená, že dodávky aktiva, jako je ropa, obilí nebo měny. Obchodníci mohou otevřít postoj Zisk (ztráta nebo zisk) a až do termínu pro plnění smlouvy, aby reverzní transakce.

Deriváty trhu moskevské burze nabízí obchodníkům více než 60 nástrojů pro obchod. Nicméně, většina z nich ještě není dobře točil. Avšak deriváty v Rusku mají velmi krátkou historii a pravděpodobně jejich „zlatý věk“ je teprve přijde. Nicméně, nyní ruský trh futures a opcí na cash flow je téměř 2 krát vyšší než na akciovém trhu.

nízké provize

Drobné poplatky - další rys, který odlišuje na trhu s deriváty. Výměna a makléři účtovat paušální poplatek za každý koupit nebo prodat smlouvy. V první řadě je důležité pro obchodníky zabývajících se četných transakcích v průběhu obchodní seance. Při provádění této strategie o platbách zásoby Komisi, aby lví podíl na zisku. Nebo výrazně zvyšují ztráty. Zatímco na mnoha trzích derivátových operací provedených uvnitř, nastavte sníženého směnného a zprostředkovatelské provize.

omezení ztrát

Na místě trhu nabízejícími se omezit velikost jejich rizika transakce, vystavení objednávky zastavení. Nicméně, vzhledem k „prokluzu“ během silných cenových pohybů, jakož i z technických důvodů, jejich výkon nemůže být zaručeno, že 100%. Mnoho obchodníků vědět, kolik si vzít „Stop“ klidový čas. Na stejném trhu úvazek futures, aby bylo možné plně pojistit proti takovým problémům. K tomuto účelu použít možnosti, často ve spojení s nebo futures pozic v podkladového aktiva. Na základě opční smlouvy specifika svého kupujícího nemůže ztratit více než částka zaplacená za to. To umožňuje, aby stát strategii s předem určenou úrovní a potenciální ztrátou růstu zisku.

Schopnost získat v každé situaci

Jak víte, když obchodování s akciemi může mít zisk pouze na cenové pohyby v příznivém směru. V tomto případě obchodník musí nejen odhadnout, kdy na trhu bude pokračovat, ale čekat na silné hnutí. Ale na trhu futures, aby bylo možné vytvořit strategie, které mají potenciál zisku v jakékoli situaci na trhu. Například ty, které mohou generovat příjmy se silnou změnu ceny podkladového aktiva bez ohledu na směr. Tyto strategie jsou aplikovány v očekávání rezonanční tiskové zprávy, zveřejňování zpráv o emitenta a v ostatních případech. Nebo naopak, můžete získat na skutečnost, že cena aktiva na dlouhou dobu téměř se zastavil. Můžete si vsadit na vzestupu a pádu není konkrétní společnost, a celý trh. Nebo při arbitráži mezi cenou aktiva na akciovém trhu a futures na to - na futures. Kromě toho otvor v derivátových pozic, naopak pozici v podkladovém aktivu, můžete je chránit před rizikem (zajišťovací) s negativním očekáváním. Futures a opce umožňují vytvořit celou řadu různých strategií.

S řádného provozu s deriváty traders obrovské možnosti, jak vydělat a chránit svůj majetek. Nicméně nesmíme zapomenout na vysokých rizik spojených s deriváty na jejich bezohledné využívání. Zejména to platí pro spekulativní operace. Vskutku, díky efektu „pákového efektu“ opakovaně zvyšuje nejen zisky, ale i ztráty. Z tohoto důvodu se na trhu futures je velmi důležité aplikovat principy řízení rizik a kapitálu.